е. тех событий либо чрезвычайных обстоятельств, которые не могут быть полностью предусмотрены или предотвращены какими-либо мероприятиями, и которые представляют собой непреодолимое препятствие (например, стихийные бедствия, катастрофы и т.д.). Их частичная непро-гнозируемость является следствием довольно низкой степени вероятности при определении возможности их свершения, что, в свою очередь, есть результатом ограниченности информации и человеческих знаний, необходимых для построения прогноза.
14. По степени влияния на деятельность хозяйственных субъектов.
Являясь вероятностной категорией, риск представляет собой такое событие, которое при наличии определенной совокупности условий может быть реализовано, а его воздействие на деятельность хозяйственных субъектов может быть:
• отрицательным — означать проигрыш данного субъекта;
• нулевым — не имеющим никакого воздействия на данный субъект;
• положительным — выигрышным для данного хозяйствующего субъекта. Положительное воздействие может иметь место в том случае, если риск, реализованный для одного субъекта с отрицательным или нулевым результатом, является выгодным для другого субъекта (например, реализация риска у фирм-конкурентов и т.п.).
41
Таблица 1
Классификация рисков по определенным признакам
К Классификационные признаки Виды рисков
1 Связь с предпринимательской деятельностью Предпринимательские Не предпринимательские
2 Принадлежность к стране функционирования хозяйственного субъекта Внутренние Внешние
3 Уровень возникновения Фирменный (микроуровень) Отраслевой Межотраслевой Региональный Государственный Глобальный (мировой)
4 Сфера происхождения Социально-политические Административно-законодательные Производственные Коммерческие Финансовые Природно-экологические Демографические Геополитические
5 Причины возникновения Неопределенности будущего Недостатка информации Субъективного воздействия
6 Степень обоснованности принятия риска Обоснованные Частично обоснованные Авантюрные
7 Степень системности Системные Несистемные (уникальные)
8 Соответствие допустимым пределам Допустимые Критические Катастрофические
9 Реализация рисков Реализованные Нереализованные
10 Адекватность времени принятия решения о реагировании на реализацию рисков Предупредительные Текущие Запоздалые
11 Группа, анализирующая риск и принимающая решение о поведении в случае его реализации Индивидуального решения Коллективного решения
12 Масштаб влияния Одноособные Многоособные
13 Возможность прогнозирования Прогнозируемые Частично непрогнозируемые
14 Степень влияния на деятельность Отрицательные Нулевые Положительные
42
Как было отмечено ранее, деятельность всех хозяйственных субъектов сопряжена с наличием риска. Это определяется самим существованием и развитием хозяйственного процесса. Присутствие риска как обязательного атрибута экономического процесса является объективным экономическим законом. В условиях рыночной экономики невозможно управлять предприятием без учета влияния риска, а для эффективного управления важно не только знать о его присутствии, а и правильно идентифицировать конкретный риск. С этой точки зрения, данная классификация представляет собой, на наш взгляд, практический интерес для организации и управления фирмой в условиях рыночной экономики.
3.3. Специфика управления рисками
В экономической литературе существует достаточно большое количество определений такого понятия, как управление риском. Однако, большинство ученых определяют его как процесс воздействия на управляемый объект, целью которого является поиск возможных путей снижения риска [20,43,63,65]. На наш взгляд, данное определение является несколько ограниченным, так как не включает в себя диапазон охватываемых рисков и нуждается в совершенствовании. По нашему мнению, управление рисками представляет собой такой процесс воздействия на субъект хозяйственной деятельности, при котором обеспечивается максимально широкий диапазон охвата возможных рисков, их разумное (обоснованное) принятие и сведение степени их влияния на него до минимально возможных пределов, а также разработка стратегии поведения данного субъекта в случае реализации конкретных видов рисков.
В соответствии с данным определением понятия управления рисками, можно выделить несколько основных принщшов этого процесса:
1) принцип масштабности. Суть этого принципа состоит в том, что хозяйствующий субъект должен стремиться к наиболее полному охвату возможных сфер возникновения рисков. Таким образом, этот принцип обусловливает сведение степени неопределенности до минимума. Это означает, что неопределенность в возникновении риска будет продолжать существовать (т.е. риск может реализоваться или не реализоваться), но неопределенность в том, что он может реализоваться, исчезает;
2) принцип минимизации. Этот принцип означает то, что предприятия стремятся минимизировать, во-первых, спектр возможных рисков, а во-вторых, степень их влияния на свою деятельность. Минимизация риска может быть реализована по нескольким направлениям, которые, по мнению большинства авторов, со-
43
стоят в лимитировании рисков, их хеджировании и страховании
[5,11];
3) принцип адекватности реакции. Суть данного принципа сводится к тому, что хозяйствующий субъект должен ответно и быстро реагировать на внутренние и внешние изменения, которые выражаются в реализации риска, т.е. в тех ситуациях, когда он становится реальностью. Данный принцип может быть реализован как посредством постоянного и непрерывного маркетинга, так и посредством эффективной организации работ по разработке стратегии развития предприятия;
4) принцип разумного принятия. Этот принцип означает, что только в том случае, когда риск обоснован, предприятие может принять его. Составляющие этого принципа могут быть сведены к следующему:
• предприятие должно знать до начала своей деятельности о том, что возможные результаты будут превышать затраты, необходимые для их получения, т.е. то, что не разумно рисковать большим ради меньшего;
• принимать риск необходимо только в размерах собственных средств;
• необходимо заранее прогнозировать возможные последствия в случае реализации риска.
Управление риском, как и любая система управления, состоит из двух подсистем: управляемой подсистемы (объекта управления) и управляющей подсистемы (субъекта управления). При этом управляемая подсистема представляет собой совокупность рисков, оказывающих влияние на деятельность хозяйствующих субъектов и взаимоотношения, которые возникают между ними во время реализации последних. Управляющая система — это специальная группа людей, которая посредством различных приемов и методов осуществляет целенаправленное функционирование хозяйственного субъекта.
Для того, чтобы эффективно управлять рисками, необходимо не только прогнозировать их появление, включая место, сферу и время, а иметь подготовленный план действий предприятия в случае их реализации.
Процесс эффективного управления риском (схема на с.46) включает в себя следующие этапы:
1. Комплектация. На этом этапе предприятие оценивает возможность возникновения всей совокупности рисков независимо от того, сможет ли оно оказывать влияние на них в случае реализации
44
или нет. Таким образом, данный этап является информационно-аналитическим этапом.
2. Идентификация. На этом этапе предприятие устанавливает все параметры возможного риска согласно классификации предпринимательских рисков.
3. Проверка. На этом этапе предприятие решает вопросы о целесообразности занятия предполагаемым направлением деятельности при наличии информации об уже идентифицированных рисках. Оно может отказаться от любого из предполагаемых видов деятельности в том случае, если по каким-либо причинам риск не удовлетворяет стратегии фирмы (например, более высокий уровень риска для данного направления деятельности по сравнению с другими направлениями и т.д.). Однако, следует отметить, что хозяйствующий субъект может не принимать уникальные (несистемные риски), но отказаться от системных он не может. Нежелание принять их будет означать отказ от данного вида деятельности.
4. Качественный и количественный анализ. На этом этапе делается полный анализ риска с расчетом его уровня и степени влияния на деятельность данного предприятия.
5. Снижение степени риска. На этом этапе предприятие занимается поиском путей активной и пассивной защиты от риска и разработкой конкретных механизмов их реализации.
6. Планирование реагирования. На этом этапе предприятие планирует свои действия (разрабатывает стратегию поведения) на тот случай, когда принятые им риски окажутся реализованными.
7. Контроль. После того, как предприятие приняло риск, проанализировало его и спланировало свои действия, в случае его реализации оно должно контролировать текущую обстановку (как внутреннюю так и внешнюю) для того, чтобы при реализации риска либо на этапе появления условий к его реализации отреагировать на него по заранее разработанному плану.
8. Реагирование. Этот этап не всегда присутствует в процессе управления рисками и появляется только в случае их реализации. На протяжении данного этапа предприятие строит свою деятельность (поведение) по заранее намеченному плану.
9. Перспективный анализ. Имеет своей основной целью анализ прошлого опыта по управлению рисками с целью его учета в своей Дальнейшей деятельности. Эффективность проведения данного этапа во многом определяет успех последующего функционирования предприятия.
45
Комплектация
2.
Идентификация
Проверка
4. Качественный и количественный анализ
Снижение степени риска
Планирование реагирования
Контроль
8.
Реагирование
9.
Перспективный анализ
Последовательность этапов процесса
эффективного управления фирмой
в условиях риска
На каждом из этих этапов идет сбор информации и обмен ею, от ее объема и качества зависит степень риска. Информационное обеспечение основывается на сборе и анализе статистической, коммерческой, финансовой и других видов информации. Таким обрй* зом, при недостаточном ее количестве для принятия конкретного управленческого решения либо осуществляется ее дальнейшее на-'. копление, либо при наличии определенных ограничений, которые не позволяют сделать это, управленческое решение принимается базе уже имеющейся информации. Последнее будет иметь такую вероятность успеха, которая полностью зависит от качества и ема информации.
46
Глава 4 ОЦЕНКА РИСКОВ
4.1. Принципы анализа рисков
Целесообразность принятия конкретного управленческого решения, в природе которого изначально заложена определенная степень риска, может быть выявлена путем его анализа и оценки. Это означает, что для эффективного управления необходимо не только знать о возможном предпринимательском риске и сделать его качественный анализ, а и необходимо оценить его, определить его степень.
Количественная оценка предпринимательского риска является дополнением качественной. При ее наличии управляющий субъект способен достичь максимума эффективности в процессе управления фирмой.
Количественная оценка предпринимательского риска особенно важна, когда существует возможность выбора конкретного управленческого решения из совокупности альтернативных вариантов. Ситуация, при которой хозяйствующий субъект находится перед проблемой выбора одного из двух направлений развития фирмы с разной экономической эффективностью от их реализации, не всегда решается в пользу того направления, которое имеет больший эффект (меньшие затраты и большие результаты) по сравнению с другим. Важное место при принятии решения о выборе отводится и шансам на успешную реализацию каждого из вариантов. Таким образом, возможна и ситуация, когда для предприятия будет целесообразно принять решение о развитии по варианту, экономический эффект от реализации которого будет меньший, но при этом шансы на успех большие (т.е. степень риска по данному варианту будет меньшей по сравнению с другим).
При принятии любого управленческого решения экономическая эФфективность от его реализации должна быть скорректирована На степень риска его достижения.
Анализ предпринимательских рисков целесообразно проводить По нескольким основным направлениям, наличие которых обусловлено:
47
* специфическими особенностями непосредственно субъекта, занимающегося предпринимательской деятельностью;
* особенностями внешней среды, в которой он функционирует, и которая находится в процессе постоянного развития. В наиболее общем виде множественность принципов анализа риска
может быть сведена к следующему:
1. Величина потерь от разных видов риска независима друг от друга. Данный принцип означает, что в том случае, если один из видов риска переходит в категорию реализованного, то потери в случае реализации других рисков не изменяются (например, если фирма несет убытки из-за того, что было пересмотрено налоговое законодательство, то потери в случае реализации риска инфляции не изменяются);
2. Реализация определенного вида риска не обязательно увеличивает либо снижает вероятность возникновения другого вида (за исключением форс-мажорных обстоятельств). Взаимосвязь и взаимозависимость большинства экономических процессов не только не вступают в противоречие с этим принципом, а напротив, являются его дополнением;
3. Максимально возможный ущерб (потери) в случае реализации конкретного риска не должен превышать финансовых возможностей хозяйственного субъекта. Этот принцип основывается на теории оптимального риска, которая предусматривает наличие эффективного риска только в границах собственных активов [5,9].
Потери, возникающие в процессе предпринимательской деятельности, в зависимости от их принадлежности к конкретному виду используемых предприятием ресурсов, могут быть подразделены на следующие виды (рис. 2):
1. финансовые потери — это прямой денежный ущерб, который может быть нанесен предприятию вследствие реализации определенного риска либо группы рисков, (например, снижение объемов реализации товаров или услуг, абсолютное или относительное снижение прибыли, получаемой фирмой и т.д.);
2. материальные потери — представляют собой непредусмотренные планом развития предприятия дополнительные затраты или прямые потери производственных фондов (оборудования, площадей, выпущенной продукции, сырья, энергии и т.д.);
3. потери времени — это такие потери, которые связаны с нерациональным его использованием вследствие возникновения оп-
48
ределенных видов риска. Целесообразно выделить в потерях времени две группы потерь:
• трудовые потери — потери рабочего времени, вызванные случайными обстоятельствами (например, выход из строя оборудования, болезнь работника и т.д.);
• неэффективные потери организации — такие потери, которые возникают в том случае, когда процесс предпринимательской деятельности идет медленнее, чем это было намечено ранее, или норма получения прибыли на вложенный капитал в данной фирме меньше, чем среднеотраслевая или средняя по экономике;
4. социальные потери — это такие виды потерь, которые связаны с нанесением ущерба здоровью и жизни людей;
5. сбытовые (репутационные) потери — которые связаны с изменением отношения покупателей (реальных или потенциальных) к производимому фирмой продукту в сторону предпочтения других продуктов (например, изменение преференций потребителей к табачной продукции и высококалорийной пище в сторону предпочтения здорового образа жизни);
6. экологические потери — это нанесение вреда окружающей природной среде. Данный вид потерь целесообразно классифицировать по степени их воздействия на хозяйственный субъект на прямые и непрямые (косвенные). Тогда прямыми потерями будут те потери, которые возникают непосредственно у предприятия через короткий промежуток времени и оно испытывает на себе их влияние (например, загрязнение воды, которую предприятие потребляет в своем производственном процессе). Непрямые потери возникают в том случае, если вредное воздействие на окружающую среду будет отражено на деятельности предприятия через длительный период времени и опосредованно (например, вредные выбросы в атмосферу, и, как следствие этого, необходимость для предприятия нести большие, по сравнению с прежними периодами времени, расходы на медицинское обслуживание и отдых своих работников);
7. морально-психологические потери —- это потери, обусловленные тем, что любая фирма является сложной социальной системой, и нарушение равновесия этой системы может привести к нежелаемым для нее последствиям (например, текучесть кадров, появившаяся вследствие нездорового психологического климата в коллективе и т.
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22
14. По степени влияния на деятельность хозяйственных субъектов.
Являясь вероятностной категорией, риск представляет собой такое событие, которое при наличии определенной совокупности условий может быть реализовано, а его воздействие на деятельность хозяйственных субъектов может быть:
• отрицательным — означать проигрыш данного субъекта;
• нулевым — не имеющим никакого воздействия на данный субъект;
• положительным — выигрышным для данного хозяйствующего субъекта. Положительное воздействие может иметь место в том случае, если риск, реализованный для одного субъекта с отрицательным или нулевым результатом, является выгодным для другого субъекта (например, реализация риска у фирм-конкурентов и т.п.).
41
Таблица 1
Классификация рисков по определенным признакам
К Классификационные признаки Виды рисков
1 Связь с предпринимательской деятельностью Предпринимательские Не предпринимательские
2 Принадлежность к стране функционирования хозяйственного субъекта Внутренние Внешние
3 Уровень возникновения Фирменный (микроуровень) Отраслевой Межотраслевой Региональный Государственный Глобальный (мировой)
4 Сфера происхождения Социально-политические Административно-законодательные Производственные Коммерческие Финансовые Природно-экологические Демографические Геополитические
5 Причины возникновения Неопределенности будущего Недостатка информации Субъективного воздействия
6 Степень обоснованности принятия риска Обоснованные Частично обоснованные Авантюрные
7 Степень системности Системные Несистемные (уникальные)
8 Соответствие допустимым пределам Допустимые Критические Катастрофические
9 Реализация рисков Реализованные Нереализованные
10 Адекватность времени принятия решения о реагировании на реализацию рисков Предупредительные Текущие Запоздалые
11 Группа, анализирующая риск и принимающая решение о поведении в случае его реализации Индивидуального решения Коллективного решения
12 Масштаб влияния Одноособные Многоособные
13 Возможность прогнозирования Прогнозируемые Частично непрогнозируемые
14 Степень влияния на деятельность Отрицательные Нулевые Положительные
42
Как было отмечено ранее, деятельность всех хозяйственных субъектов сопряжена с наличием риска. Это определяется самим существованием и развитием хозяйственного процесса. Присутствие риска как обязательного атрибута экономического процесса является объективным экономическим законом. В условиях рыночной экономики невозможно управлять предприятием без учета влияния риска, а для эффективного управления важно не только знать о его присутствии, а и правильно идентифицировать конкретный риск. С этой точки зрения, данная классификация представляет собой, на наш взгляд, практический интерес для организации и управления фирмой в условиях рыночной экономики.
3.3. Специфика управления рисками
В экономической литературе существует достаточно большое количество определений такого понятия, как управление риском. Однако, большинство ученых определяют его как процесс воздействия на управляемый объект, целью которого является поиск возможных путей снижения риска [20,43,63,65]. На наш взгляд, данное определение является несколько ограниченным, так как не включает в себя диапазон охватываемых рисков и нуждается в совершенствовании. По нашему мнению, управление рисками представляет собой такой процесс воздействия на субъект хозяйственной деятельности, при котором обеспечивается максимально широкий диапазон охвата возможных рисков, их разумное (обоснованное) принятие и сведение степени их влияния на него до минимально возможных пределов, а также разработка стратегии поведения данного субъекта в случае реализации конкретных видов рисков.
В соответствии с данным определением понятия управления рисками, можно выделить несколько основных принщшов этого процесса:
1) принцип масштабности. Суть этого принципа состоит в том, что хозяйствующий субъект должен стремиться к наиболее полному охвату возможных сфер возникновения рисков. Таким образом, этот принцип обусловливает сведение степени неопределенности до минимума. Это означает, что неопределенность в возникновении риска будет продолжать существовать (т.е. риск может реализоваться или не реализоваться), но неопределенность в том, что он может реализоваться, исчезает;
2) принцип минимизации. Этот принцип означает то, что предприятия стремятся минимизировать, во-первых, спектр возможных рисков, а во-вторых, степень их влияния на свою деятельность. Минимизация риска может быть реализована по нескольким направлениям, которые, по мнению большинства авторов, со-
43
стоят в лимитировании рисков, их хеджировании и страховании
[5,11];
3) принцип адекватности реакции. Суть данного принципа сводится к тому, что хозяйствующий субъект должен ответно и быстро реагировать на внутренние и внешние изменения, которые выражаются в реализации риска, т.е. в тех ситуациях, когда он становится реальностью. Данный принцип может быть реализован как посредством постоянного и непрерывного маркетинга, так и посредством эффективной организации работ по разработке стратегии развития предприятия;
4) принцип разумного принятия. Этот принцип означает, что только в том случае, когда риск обоснован, предприятие может принять его. Составляющие этого принципа могут быть сведены к следующему:
• предприятие должно знать до начала своей деятельности о том, что возможные результаты будут превышать затраты, необходимые для их получения, т.е. то, что не разумно рисковать большим ради меньшего;
• принимать риск необходимо только в размерах собственных средств;
• необходимо заранее прогнозировать возможные последствия в случае реализации риска.
Управление риском, как и любая система управления, состоит из двух подсистем: управляемой подсистемы (объекта управления) и управляющей подсистемы (субъекта управления). При этом управляемая подсистема представляет собой совокупность рисков, оказывающих влияние на деятельность хозяйствующих субъектов и взаимоотношения, которые возникают между ними во время реализации последних. Управляющая система — это специальная группа людей, которая посредством различных приемов и методов осуществляет целенаправленное функционирование хозяйственного субъекта.
Для того, чтобы эффективно управлять рисками, необходимо не только прогнозировать их появление, включая место, сферу и время, а иметь подготовленный план действий предприятия в случае их реализации.
Процесс эффективного управления риском (схема на с.46) включает в себя следующие этапы:
1. Комплектация. На этом этапе предприятие оценивает возможность возникновения всей совокупности рисков независимо от того, сможет ли оно оказывать влияние на них в случае реализации
44
или нет. Таким образом, данный этап является информационно-аналитическим этапом.
2. Идентификация. На этом этапе предприятие устанавливает все параметры возможного риска согласно классификации предпринимательских рисков.
3. Проверка. На этом этапе предприятие решает вопросы о целесообразности занятия предполагаемым направлением деятельности при наличии информации об уже идентифицированных рисках. Оно может отказаться от любого из предполагаемых видов деятельности в том случае, если по каким-либо причинам риск не удовлетворяет стратегии фирмы (например, более высокий уровень риска для данного направления деятельности по сравнению с другими направлениями и т.д.). Однако, следует отметить, что хозяйствующий субъект может не принимать уникальные (несистемные риски), но отказаться от системных он не может. Нежелание принять их будет означать отказ от данного вида деятельности.
4. Качественный и количественный анализ. На этом этапе делается полный анализ риска с расчетом его уровня и степени влияния на деятельность данного предприятия.
5. Снижение степени риска. На этом этапе предприятие занимается поиском путей активной и пассивной защиты от риска и разработкой конкретных механизмов их реализации.
6. Планирование реагирования. На этом этапе предприятие планирует свои действия (разрабатывает стратегию поведения) на тот случай, когда принятые им риски окажутся реализованными.
7. Контроль. После того, как предприятие приняло риск, проанализировало его и спланировало свои действия, в случае его реализации оно должно контролировать текущую обстановку (как внутреннюю так и внешнюю) для того, чтобы при реализации риска либо на этапе появления условий к его реализации отреагировать на него по заранее разработанному плану.
8. Реагирование. Этот этап не всегда присутствует в процессе управления рисками и появляется только в случае их реализации. На протяжении данного этапа предприятие строит свою деятельность (поведение) по заранее намеченному плану.
9. Перспективный анализ. Имеет своей основной целью анализ прошлого опыта по управлению рисками с целью его учета в своей Дальнейшей деятельности. Эффективность проведения данного этапа во многом определяет успех последующего функционирования предприятия.
45
Комплектация
2.
Идентификация
Проверка
4. Качественный и количественный анализ
Снижение степени риска
Планирование реагирования
Контроль
8.
Реагирование
9.
Перспективный анализ
Последовательность этапов процесса
эффективного управления фирмой
в условиях риска
На каждом из этих этапов идет сбор информации и обмен ею, от ее объема и качества зависит степень риска. Информационное обеспечение основывается на сборе и анализе статистической, коммерческой, финансовой и других видов информации. Таким обрй* зом, при недостаточном ее количестве для принятия конкретного управленческого решения либо осуществляется ее дальнейшее на-'. копление, либо при наличии определенных ограничений, которые не позволяют сделать это, управленческое решение принимается базе уже имеющейся информации. Последнее будет иметь такую вероятность успеха, которая полностью зависит от качества и ема информации.
46
Глава 4 ОЦЕНКА РИСКОВ
4.1. Принципы анализа рисков
Целесообразность принятия конкретного управленческого решения, в природе которого изначально заложена определенная степень риска, может быть выявлена путем его анализа и оценки. Это означает, что для эффективного управления необходимо не только знать о возможном предпринимательском риске и сделать его качественный анализ, а и необходимо оценить его, определить его степень.
Количественная оценка предпринимательского риска является дополнением качественной. При ее наличии управляющий субъект способен достичь максимума эффективности в процессе управления фирмой.
Количественная оценка предпринимательского риска особенно важна, когда существует возможность выбора конкретного управленческого решения из совокупности альтернативных вариантов. Ситуация, при которой хозяйствующий субъект находится перед проблемой выбора одного из двух направлений развития фирмы с разной экономической эффективностью от их реализации, не всегда решается в пользу того направления, которое имеет больший эффект (меньшие затраты и большие результаты) по сравнению с другим. Важное место при принятии решения о выборе отводится и шансам на успешную реализацию каждого из вариантов. Таким образом, возможна и ситуация, когда для предприятия будет целесообразно принять решение о развитии по варианту, экономический эффект от реализации которого будет меньший, но при этом шансы на успех большие (т.е. степень риска по данному варианту будет меньшей по сравнению с другим).
При принятии любого управленческого решения экономическая эФфективность от его реализации должна быть скорректирована На степень риска его достижения.
Анализ предпринимательских рисков целесообразно проводить По нескольким основным направлениям, наличие которых обусловлено:
47
* специфическими особенностями непосредственно субъекта, занимающегося предпринимательской деятельностью;
* особенностями внешней среды, в которой он функционирует, и которая находится в процессе постоянного развития. В наиболее общем виде множественность принципов анализа риска
может быть сведена к следующему:
1. Величина потерь от разных видов риска независима друг от друга. Данный принцип означает, что в том случае, если один из видов риска переходит в категорию реализованного, то потери в случае реализации других рисков не изменяются (например, если фирма несет убытки из-за того, что было пересмотрено налоговое законодательство, то потери в случае реализации риска инфляции не изменяются);
2. Реализация определенного вида риска не обязательно увеличивает либо снижает вероятность возникновения другого вида (за исключением форс-мажорных обстоятельств). Взаимосвязь и взаимозависимость большинства экономических процессов не только не вступают в противоречие с этим принципом, а напротив, являются его дополнением;
3. Максимально возможный ущерб (потери) в случае реализации конкретного риска не должен превышать финансовых возможностей хозяйственного субъекта. Этот принцип основывается на теории оптимального риска, которая предусматривает наличие эффективного риска только в границах собственных активов [5,9].
Потери, возникающие в процессе предпринимательской деятельности, в зависимости от их принадлежности к конкретному виду используемых предприятием ресурсов, могут быть подразделены на следующие виды (рис. 2):
1. финансовые потери — это прямой денежный ущерб, который может быть нанесен предприятию вследствие реализации определенного риска либо группы рисков, (например, снижение объемов реализации товаров или услуг, абсолютное или относительное снижение прибыли, получаемой фирмой и т.д.);
2. материальные потери — представляют собой непредусмотренные планом развития предприятия дополнительные затраты или прямые потери производственных фондов (оборудования, площадей, выпущенной продукции, сырья, энергии и т.д.);
3. потери времени — это такие потери, которые связаны с нерациональным его использованием вследствие возникновения оп-
48
ределенных видов риска. Целесообразно выделить в потерях времени две группы потерь:
• трудовые потери — потери рабочего времени, вызванные случайными обстоятельствами (например, выход из строя оборудования, болезнь работника и т.д.);
• неэффективные потери организации — такие потери, которые возникают в том случае, когда процесс предпринимательской деятельности идет медленнее, чем это было намечено ранее, или норма получения прибыли на вложенный капитал в данной фирме меньше, чем среднеотраслевая или средняя по экономике;
4. социальные потери — это такие виды потерь, которые связаны с нанесением ущерба здоровью и жизни людей;
5. сбытовые (репутационные) потери — которые связаны с изменением отношения покупателей (реальных или потенциальных) к производимому фирмой продукту в сторону предпочтения других продуктов (например, изменение преференций потребителей к табачной продукции и высококалорийной пище в сторону предпочтения здорового образа жизни);
6. экологические потери — это нанесение вреда окружающей природной среде. Данный вид потерь целесообразно классифицировать по степени их воздействия на хозяйственный субъект на прямые и непрямые (косвенные). Тогда прямыми потерями будут те потери, которые возникают непосредственно у предприятия через короткий промежуток времени и оно испытывает на себе их влияние (например, загрязнение воды, которую предприятие потребляет в своем производственном процессе). Непрямые потери возникают в том случае, если вредное воздействие на окружающую среду будет отражено на деятельности предприятия через длительный период времени и опосредованно (например, вредные выбросы в атмосферу, и, как следствие этого, необходимость для предприятия нести большие, по сравнению с прежними периодами времени, расходы на медицинское обслуживание и отдых своих работников);
7. морально-психологические потери —- это потери, обусловленные тем, что любая фирма является сложной социальной системой, и нарушение равновесия этой системы может привести к нежелаемым для нее последствиям (например, текучесть кадров, появившаяся вследствие нездорового психологического климата в коллективе и т.
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22